일진파워(094820) 기업 분석

국내주식

 

일진파워는 1990년 설립되어 발전설비 및 산업 플랜트 설비의 정비 및 제조를 주요 사업으로 영위하는 기업입니다. 2007년 코스닥 시장에 상장되었으며, 2014년 물적 분할을 통해 플랜트 및 화공 사업을 별도 운영하고 있습니다. 최근 아부다비에 새로운 법인을 설립하며 글로벌 시장으로의 확장을 꾀하고 있습니다. 아래는 일진파워의 주요 재무 데이터 및 기업 현황을 바탕으로 한 분석입니다.

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1. 주요 재무 성과

매출 및 이익

• 2024년 예상 매출: 약 1,908억 원, 전년 대비 5.4% 증가.
• 영업이익: 131억 원으로, 전년 대비 34.8% 감소. 이는 판관비와 원가 증가의 영향으로 분석됩니다.
• 당기순이익: 96억 원으로, 전년 대비 14.2% 증가.

수익성 지표

• 영업이익률: 약 6.88%로, 전년 대비 하락.
• 순이익률: 5.02%, 업계 평균 수준에 근접.
• ROE(자기자본이익률): 7.48%, 다소 보수적인 수익성 유지.

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2. 재무 상태

자산 및 부채

• 총자산: 약 1,930억 원.
• 부채비율: 47.70%로, 재무 안정성이 양호합니다.
• 유보율: 1,633%로, 안정적인 자본 구조를 유지하고 있습니다.

배당 및 투자

• 배당수익률: 3.58%, 1주당 배당금은 2.85%로 안정적인 배당 정책 유지.
• PBR(주가순자산비율): 1.06, 자산 대비 적정한 주가 수준.

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3. 사업 동향 및 확장

강점

1. 정비 및 플랜트 시장 리더십: 발전설비 정비 및 제조 분야에서의 기술적 우위.
2. 글로벌 확장: UAE(아부다비) 법인 설립을 통해 해외 시장 진출 가속화.
3. 공공 프로젝트 참여: 한국남부발전 등 국내 공공기관과의 계약 체결.

약점

1. 수익성 저하: 원가와 판관비 증가로 인해 영업이익률 하락.
2. 사업 의존성: 특정 고객 및 프로젝트에 대한 매출 의존도가 높음.

기회

1. 글로벌 에너지 시장 확대: 해외 원전 및 발전 프로젝트의 증가.
2. 친환경 기술 개발: 연료전지 발전소와 같은 신규 에너지 솔루션에 투자.

위협

1. 정책 리스크: 국내외 에너지 정책 변화에 따른 영향.
2. 경쟁 심화: 글로벌 시장에서 유사 기술을 보유한 기업들과의 경쟁 증가.

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4. 투자 매력도

• PER(주가수익비율): 14.50, 산업 평균에 근접.
• 베타(1년): 1.69, 시장 변동성 대비 다소 높은 주가 변동성.
• 목표 주가: 14,400원, 상승 여력 약 **14%**로 평가.

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5. 결론

일진파워는 안정적인 국내 발전설비 시장에서의 지배력을 바탕으로 성장하고 있으며, 글로벌 시장 진출을 통해 매출 다각화를 추진하고 있습니다. 특히 UAE 법인 설립과 같은 글로벌 확장은 장기적인 성장 동력을 제공할 것으로 기대됩니다. 다만, 최근 수익성 하락은 지속적인 비용 구조 개선이 필요함을 시사합니다.

투자 추천: 중장기적으로 성장 잠재력이 높아 매수 의견을 유지하되, 단기적으로는 비용 관리 및 글로벌 확장 성공 여부를 지속적으로 관찰할 필요가 있습니다.

작성(24년 01월 14일 07시 ) 상승했던 만큼 떨어질것인가, 유지 할 것인가. 그것이 문제. 상승했다가 빠지는 경우는 다소 위험에 노출 되어 있을 수 있다. 거품일 수도 있다. 사고 팔고 사고 팔고를 반복하다보면 물갈이가 되면서 위쪽으로 가격이 형성 되는 경우가 많은데 오른 만큼 떨어지고 있으니 차트를 봐도 지금은 시기가 아닌 것으로 보여진다. 조심하자.